Vanguard FTSE All-World (VWCE)

Prečo sa oplatí sledovať Vanguard FTSE All-World

Vanguard FTSE All-World patrí medzi najznámejšie ETF na celý svet. Jedným nástrojom pokrýva akcie z rozvinutých aj rozvíjajúcich sa krajín, takže investor nemusí sám vyberať regióny a stačí mu jediná pozícia.

Je zaujímavý aj preto, že sa často používa ako jadro dlhodobého portfólia. Zároveň je akumulačný, čo zjednodušuje správu, lebo dividendy sa reinvestujú priamo vo fonde.

Čo Vanguard FTSE All-World sleduje a ako funguje

Fond sleduje index FTSE All-World, ktorý zahŕňa veľké a stredne veľké spoločnosti z rozvinutých a rozvíjajúcich sa trhov. Spravuje ho Vanguard a je zriadený ako írsky UCITS ETF.

ETF drží akcie z indexu, väčšinou formou fyzickej replikácie alebo vzorkovania, keď nekúpi úplne každý titul. Je akumulačný: dividendy neprichádzajú na účet investora, ale zvyšujú hodnotu podielu.

Index FTSE All-World sa skladá z akcií veľkých a stredne veľkých firiem po celom svete. Váži ich trhovou kapitalizáciou upravenou o voľne obchodovateľné akcie, takže väčšie firmy a väčšie trhy majú väčší podiel. Zloženie sa pravidelne prehodnocuje podľa pravidiel poskytovateľa indexu.

Kľúčové ukazovatele

Údaje pochádzajú z verejných zdrojov a menia sa s každým obchodným dňom. Zmena ceny nezahŕňa dividendy.

Cena a rozpätie za 52 týždňov

Cena je 0,9 % pod ročným maximom a 22,5 % nad minimom.

Vývoj ceny za 5 rokov

Za posledných 5 rokov sa cena pohybovala medzi 90,45 € a 170,04 €. Minulá výkonnosť nie je zárukou budúcich výnosov a cena je v mene obchodovania.

Zloženie fondu

Fond je investovaný do akcií z celého sveta, pričom výrazne dominujú Spojené štáty a rozvinuté trhy. Rozvíjajúce sa krajiny tvoria menšiu časť. Z hľadiska sektorov má veľký vplyv technológia, financie a priemysel, a najväčšie firmy majú nadpriemernú váhu.

Desať najväčších pozícií tvorí spolu 23,7 % fondu.

Poplatky a náklady

Hlavným nákladom je ročný poplatok fondu (TER), ktorý sa strháva priamo z majetku fondu. K tomu pribúda rozdiel medzi nákupnou a predajnou cenou, prípadný poplatok brokera a prepočet meny, ak sa obchoduje v inej mene než v mene burzy. Dividendy z cudzích akcií môžu byť vo fonde zdanené zrážkovou daňou.

Dividendy a reinvestovanie

ETF je akumulačný a dividendy nevypláca, reinvestuje ich. Investor tak nedostáva pravidelné výplaty, ktoré by musel priznávať. Daňové pravidlá pri predaji podielu na Slovensku sa líšia podľa doby držby a situácie investora, preto ich overte v aktuálnych predpisoch.

Alternatívy a konkurencia

iShares Core MSCI World (IWDA). Akumulačný svetový ETF len na rozvinuté trhy, bez rozvíjajúcich sa krajín.

Xtrackers MSCI World (XDWD). Podobná expozícia na rozvinuté trhy od iného správcu, s rozdielmi v zložení a nákladoch.

SPDR MSCI ACWI IMI (SPYI). Širší svetový ETF, ktorý zahŕňa aj menšie firmy.

iShares Core MSCI EM IMI (EIMI). Len rozvíjajúce sa trhy, vhodný ako doplnok k svetovému ETF.

Čo sledovať

• Podiel Spojených štátov a najväčších firiem vo fonde.
• Vývoj meny, najmä dolára voči euru.
• Rozdiel medzi nákupnou a predajnou cenou pri obchodovaní.
• Zmeny v zložení indexu a podiele rozvíjajúcich sa trhov.
• Celkové náklady v porovnaní s podobnými ETF.

Príležitosti a riziká

Príležitosti

• Jednoduché rozloženie do tisícov firiem jedným nákupom.
• Zahŕňa rozvinuté aj rozvíjajúce sa trhy.
• Akumulácia zjednodušuje správu a reinvestovanie.
• Transparentné zloženie a ľahká dostupnosť pre investorov z EÚ.
• Dá sa použiť ako jediné jadro dlhodobého portfólia.

Riziká

• Akcie môžu dlhší čas klesať, aj keď dlhodobo rástli.
• Veľký podiel amerických firiem znamená koncentráciu v jednom trhu.
• Kurzové riziko, ak sa investuje z eurozóny.
• Rozvíjajúce sa trhy môžu byť volatilnejšie.
• Fond nechráni pred poklesom celého svetového akciového trhu.

Zoznam rizík a príležitostí je redakčný pohľad Denného kurzu zostavený z verejných údajov, nie odporúčanie.

Pre koho je ETF vhodný

Hodí sa pre investorov s dlhším investičným horizontom, ktorí chcú jednoduché globálne rozloženie bez vlastného výberu regiónov. Nie je vhodný ako jediná investícia pre toho, kto bude peniaze potrebovať v blízkej dobe.

Ako kúpiť Vanguard FTSE All-World zo Slovenska

ETF VWCE obchoduje burza v mene EUR. Slovenský investor ho kúpi cez brokera, ktorý ponúka príslušnú burzu. Pred nákupom si overte poplatky za obchod aj za prepočet meny, porovnanie brokerov nájdete na stránke Porovnanie brokerov.

Ide o írsky UCITS ETF, ktorý je pre retailových investorov z EÚ bežne dostupný a má dokument KID. Brokeri ho ponúkajú na európskych burzách v eurách alebo v inej mene. Pri nákupe cez brokera mimo eurozóny alebo v inej mene než euro treba rátať s prepočtom meny. Daňové povinnosti v konkrétnej situácii je vhodné overiť u daňového poradcu alebo v aktuálnych predpisoch.

Zisky z predaja a dividendy sa zdaňujú podľa slovenských pravidiel. Presné zdanenie závisí od vašej situácie a od typu fondu.