Druhý pilier po tridsiatke: kedy sa oplatí prestúpiť do indexového fondu

Druhý pilier je pre väčšinu ľudí najväčšia investícia, o ktorej takmer nepremýšľajú. Príspevky odchádzajú automaticky zo mzdy, výpis príde raz ročne a zmluva leží v šuplíku. Práve preto sa oplatí aspoň raz za čas skontrolovať, v akom fonde vaše úspory ležia.

Čo sa zmenilo v roku 2023

Od mája 2023 platí v II. pilieri takzvaná predvolená investičná stratégia. Jej logika je jednoduchá: kým má sporiteľ menej ako 50 rokov, úspory môžu byť celé v indexovom (akciovom) fonde. Po päťdesiatke sa podiel indexového fondu každý rok znižuje o štyri percentuálne body v prospech dlhopisového fondu, aby sa úspory pred dôchodkom postupne stabilizovali.

Stratégia sa vzťahuje na nových sporiteľov a na pasívnych sporiteľov, ktorí ju neodmietli. Každý si ju môže zvoliť sám a kedykoľvek z nej aj vystúpiť. Podľa asociácie dôchodkových spoločností bolo v stratégii koncom júna 2024 zaradených približne 707-tisíc sporiteľov, teda viac ako 37 percent všetkých.

Prečo na horizonte 30 rokov záleží na fonde

Dlhopisový fond je stabilný, no jeho výnos sa dlhodobo drží blízko inflácie. Indexový fond kopíruje svetový akciový trh. Počas roka môže poriadne klesnúť, ale na horizonte desaťročí akcie historicky prinášali vyšší výnos ako dlhopisy.

Pre tridsiatnika to znamená jedno: krátkodobé výkyvy ho netrápia, pretože k úsporám sa dostane až o tridsať a viac rokov. Každý rok strávený v príliš opatrnom fonde je ušlý výnos, ktorý sa neskôr už nedobehne, lebo nepracuje zložené úročenie.

Koľko to stojí

Poplatky v II. pilieri sú regulované. Odplata za správu je obmedzená stropom a reforma z roku 2023 zrušila poplatok za vedenie účtu aj odplatu za zhodnotenie. Podľa asociácie dôchodkových spoločností dosahovala priemerná odplata za správu naprieč fondmi približne 0,43 % ročne. Pri porovnaní fondov sa preto oplatí pozerať najmä na to, čo fond drží, a menej na drobné rozdiely v cene.

Kedy má zmysel fond zmeniť

• Máte do dôchodku viac ako 20 rokov a ste v dlhopisovom fonde. Toto je najčastejší prípad, keď sa zmena oplatí.
• Nie ste si istí, kde vaše úspory sú. Informáciu nájdete vo výpise alebo v aplikácii vašej DSS.
• Blížite sa k dôchodku. Tu naopak dáva zmysel postupne presúvať úspory do stabilnejšieho fondu. Presne to robí predvolená stratégia automaticky.

Ako na to prakticky

1. Prihláste sa do klientskej zóny svojej dôchodkovej správcovskej spoločnosti.
2. Pozrite si, v akých fondoch máte úspory a či ste v predvolenej stratégii.
3. Ak chcete zmeniť rozdelenie, podajte žiadosť o zmenu fondu. Väčšina DSS to umožňuje online.

Nerozhodujte sa podľa výkonnosti za posledný rok. Rozhodujúci je čas, ktorý vám zostáva do dôchodku, a to, ako znášate výkyvy.